房地產(chǎn)企業(yè)*ST松江擬收購(gòu)一家現(xiàn)金流為負(fù)的IT公司，以打造房地產(chǎn)和智慧城市雙主業(yè)的重大資產(chǎn)重組受到各方關(guān)注。5月2日，在公司舉辦和媒體說(shuō)明會(huì)上，公司相關(guān)人士表示，本次收購(gòu)標(biāo)的卓朗科技，是一家極具競(jìng)爭(zhēng)力的互聯(lián)網(wǎng)綜合服務(wù)商，擁有雄厚的技術(shù)力量和儲(chǔ)備。公司堅(jiān)持主業(yè)為核心，布局智慧城市領(lǐng)域多元化發(fā)展。在規(guī)劃期內(nèi)，公司不存在終止房地產(chǎn)業(yè)務(wù)以及被借殼的可能。
此次重大資產(chǎn)重組中介機(jī)構(gòu)稱，本次交易完成后，*ST松江的控股股東仍為天津?yàn)I海發(fā)展投資控股有限公司，實(shí)際控制人仍為天津市國(guó)資委，不會(huì)導(dǎo)致公司控制權(quán)變更，本次交易不構(gòu)成借殼上市。標(biāo)的資產(chǎn)卓朗科技現(xiàn)金流為負(fù)，主要因?yàn)閳?bào)告期內(nèi)卓朗科技自建項(xiàng)目固定資產(chǎn)投入占用較多資金。
擬收購(gòu)卓朗科技80%股權(quán)
4月7日，*ST松江披露資產(chǎn)收購(gòu)方案，擬以支付現(xiàn)金的方式購(gòu)買張坤宇、李家偉、天津卓創(chuàng)、天津卓成、松江財(cái)富、郭守德6名交易對(duì)方持有的卓朗科技80%股權(quán)。本次交易完成后，卓朗科技將成*ST松江控股子公司。
以2016年12月31日為評(píng)估基準(zhǔn)日，經(jīng)初步評(píng)估，擬收購(gòu)目標(biāo)公司預(yù)估值為15.33億元。目標(biāo)公司整體股權(quán)作價(jià)初步確定為14.80億元，本次交易目標(biāo)公司80%股權(quán)作價(jià)初步確定為11.84億元。
卓朗科技經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)屬于軟件和信息技術(shù)服務(wù)業(yè)。卓朗科技的主營(yíng)業(yè)務(wù)為利用虛擬化等云計(jì)算技術(shù)，提供軟件開(kāi)發(fā)、系統(tǒng)集成解決方案、IDC建設(shè)與托管服務(wù)、云計(jì)算服務(wù)、IT產(chǎn)品分銷與增值服務(wù)等“一站式”IT服務(wù)，業(yè)務(wù)覆蓋東北、華北、環(huán)渤海區(qū)域。
市場(chǎng)人士提出質(zhì)疑，本次交易后是否存在上市公司主營(yíng)業(yè)務(wù)變更的可能，未來(lái)是否存在終止房地產(chǎn)業(yè)務(wù)被借殼的可能。
對(duì)此，本次重大資產(chǎn)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)民生證券股份有限公司蔣紅亞表示，本次交易不涉及發(fā)行股份，不會(huì)導(dǎo)致上市公司股權(quán)結(jié)構(gòu)發(fā)生變更。本次交易完成后，*ST松江的控股股東仍為天津?yàn)I海發(fā)展投資控股有限公司，實(shí)際控制人仍為天津市國(guó)資委。本次交易不會(huì)導(dǎo)致公司的控制權(quán)發(fā)生變更，因此本次交易不構(gòu)成借殼上市。
蔣紅亞表示，交易對(duì)方松江財(cái)富為上市公司擔(dān)任有限合伙人并持有99.80%份額的合伙企業(yè)，且上市公司董事、副總經(jīng)理兼董事會(huì)秘書(shū)詹鵬飛為松江財(cái)富投資決策委員會(huì)委員，故松江財(cái)富為上市公司關(guān)聯(lián)方。本次交易前，松江財(cái)富持有卓朗科技32.88%的股權(quán)。根據(jù)規(guī)定，本次交易構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。另外，根據(jù)上市公司2016年度經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)以及目標(biāo)公司2016年度未經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，本次交易構(gòu)成重大資產(chǎn)重組。
對(duì)于是否退出房地產(chǎn)業(yè)務(wù)、未來(lái)是否被借殼的疑問(wèn)，*ST松江總經(jīng)理劉新林表示，公司是一家區(qū)域性房地產(chǎn)公司，主要業(yè)務(wù)集中在天津，廣西有很少的項(xiàng)目。房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)周期較長(zhǎng)，前一階段進(jìn)行了一些資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，股權(quán)轉(zhuǎn)讓的目的是增加流動(dòng)性，解決流動(dòng)性問(wèn)題，涉及產(chǎn)業(yè)規(guī)劃。按照目前公司存量的房地產(chǎn)業(yè)務(wù)，規(guī)劃期內(nèi)持續(xù)經(jīng)營(yíng)沒(méi)有問(wèn)題，不存在終止房地產(chǎn)業(yè)務(wù)的可能，未來(lái)60個(gè)月內(nèi)沒(méi)有調(diào)整主營(yíng)業(yè)務(wù)的相關(guān)安排、承諾以及被借殼的可能。
公司表示，現(xiàn)金收購(gòu)卓朗科技80%股權(quán)，有助于上市公司將云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)從原先較抽象的概念逐漸轉(zhuǎn)變成現(xiàn)實(shí)，與公司現(xiàn)有地產(chǎn)項(xiàng)目融為一體，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)“智慧城市”項(xiàng)目在全國(guó)其他區(qū)域的有效復(fù)制，進(jìn)一步提升上市公司綜合競(jìng)爭(zhēng)力；有助于公司加快推進(jìn)“房地產(chǎn)+智慧城市”的多元化戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型。
