泰和新材謀劃集團整體上市

　　中證網(wǎng)訊（記者 康書偉）繼萬華化學整體上市之后，同屬煙臺市國資委控股的泰和新材（002254）11月25日午間公告，公司擬吸收合并煙臺泰和新材集團有限公司（泰和集團）、發(fā)行股份及支付現(xiàn)金收購煙臺民士達特種紙業(yè)股份有限公司（民士達）股權并募集配套資金。

　　吸收合并控股股東

　　泰和集團為泰和新材控股股東，持有公司35.5%股權。天眼查信息顯示，煙臺市國資委全資的煙臺國豐投資控股有限公司（國豐控股）持有泰和集團51%股權，泰和集團剩余49%由煙臺裕泰投資股份有限公司（裕泰投資）持有，煙臺裕泰股東為煙臺裕豐投資有限公司（裕豐投資）和煙臺裕和投資有限公司（裕和投資）。裕豐投資和裕和投資分別有31名股東和35名股東，其中包括多名泰和新材中高層管理人員。

　　根據(jù)泰和新材11月22日與國豐控股、裕泰投資簽訂的《吸收合并框架協(xié)議》，泰和新材將通過向泰和集團全體股東即國豐控股和裕泰投資發(fā)行股份的方式吸收合并泰和集團，本次吸收合并完成后，泰和集團主體注銷，泰和集團持有的泰和新材股份全部注銷，泰和新材承繼泰和集團的所有資產(chǎn)、負債、業(yè)務、人員、合同及其他一切權利與義務。

　　通過這一吸收合并，泰和集團將實現(xiàn)整體上市。相關資料顯示，泰和集團除直接持有泰和新材股權外，還直接持有煙臺裕興紙制品有限公司（簡稱“裕興紙制品”）41.67%股權、直接持有民士達16.84%股權，以LP身份參與寧波梅山保稅港區(qū)康舜股權投資合伙企業(yè)（有限合伙）與泰和新材共同投資寧夏泰和芳綸纖維有限責任公司。

　　泰和新材的這一操作與萬華化學的整體上市思路高度相似。今年完成整體上市的萬華化學，即是通過向交易對方國豐投資、合成國際、中誠投資、中凱信投資、德杰匯通發(fā)行股份的方式吸收合并控股股東萬華化工，實現(xiàn)集團整體上市。

　　一并攬入芳綸紙龍頭公司

　　公司此次收購方案中還包括新三板公司民士達。根據(jù)掛牌信息顯示，民士達股東包括煙臺國盛投資控股有限公司、裕泰公司，二者分別持有民士達39%和14.4%股權。此外，泰和集團和泰和新材分別持有民士達16.84%和15%股權。

　　根據(jù)公告，公司與國盛控股、裕泰投資簽訂《發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)框架協(xié)議》，通過發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買其所持民士達股份，民士達是在泰和集團芳綸紙項目基礎上組建而成的國有股份制企業(yè)，主要從事芳綸紙生產(chǎn)，是目前國內(nèi)芳綸紙行業(yè)龍頭企業(yè)和國內(nèi)規(guī)模最大的芳綸紙制造企業(yè)。2019年上半年，民士達實現(xiàn)營業(yè)收入6794.66萬元，實現(xiàn)凈利潤1083.14萬元。