退出鋼鐵行業(yè) 復星系擬135.8億元清倉南京鋼聯(lián)股權(quán)

　　5個月后，備受市場關(guān)注的南京鋼聯(lián)股權(quán)出售一事有了最新進展。3月14日深夜，復星國際在港交所發(fā)布公告，與沙鋼集團及沙鋼投資正式簽署關(guān)于南鋼股份控股股東南京鋼聯(lián)60%股權(quán)轉(zhuǎn)讓的協(xié)議，總交易金額為135.8億元。轉(zhuǎn)讓完成后，復星方面將不再持有南京鋼聯(lián)任何股權(quán)。

　　值得注意的是，除此次轉(zhuǎn)讓南京鋼聯(lián)股權(quán)外，2023年1月，復星系宣布轉(zhuǎn)讓其所持鋼企天津建龍等4家旗下公司股權(quán)，轉(zhuǎn)讓總價達67億元。這意味著，完成南京鋼聯(lián)和建龍系股權(quán)轉(zhuǎn)讓后，復星系將完全退出鋼鐵行業(yè)。復星管理層曾多次表示，復星持續(xù)推動“瘦身健體”、聚焦主業(yè)戰(zhàn)略，未來將聚焦家庭消費賽道，以獲得更有價值的成長。

　　出售事項達成協(xié)議

　　時隔5個月，復星國際出售南京鋼聯(lián)60%股權(quán)交易的最新進展終于披露。

　　復星國際3月14日深夜公告，沙鋼集團及沙鋼投資（買方）與復星高科、復星產(chǎn)投及復星工發(fā)（賣方，均系復星國際附屬公司）簽訂股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，賣方擬以135.8億元的價格合計出售南京鋼聯(lián)60%股權(quán)。

　　同日，南鋼股份在公告中也透露，復星方面向南京鋼聯(lián)另一股東南鋼集團發(fā)出《優(yōu)先購買權(quán)通知函》。根據(jù)《公司法》等相關(guān)規(guī)定，南鋼集團須自接到書面通知之日起三十日內(nèi)答復是否行使優(yōu)先購買權(quán)。根據(jù)《上市公司收購管理辦法》相關(guān)規(guī)定，上述南京鋼聯(lián)控制權(quán)轉(zhuǎn)讓交易可能導致南鋼股份實際控制人變更并觸及收購人的全面要約收購義務(wù)。

　　“對復星而言，這一不確定性對此次股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易并無實質(zhì)性影響，如果南鋼集團行使優(yōu)先權(quán)，需按照同等條件與復星簽訂股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議�！睆托菄�際表示，將依據(jù)相關(guān)協(xié)議、相關(guān)法律法規(guī)，按照市場規(guī)則，推進該項目順利完成。

　　大額分紅沖抵交易總價

　　回溯公告，復星國際在2022年10月公告轉(zhuǎn)讓南京鋼聯(lián)60%股份時透露，該筆交易的潛在交易金額不超過160億元。

　　前后差值從何而來？對此，南鋼股份在公告中給予了解釋。公告顯示，作為本次交易的條件之一，沙鋼集團擬向復星產(chǎn)投提供借款10億元。同時，南京鋼聯(lián)已于2022年12月31日向其全體股東分配利潤30億元，其中南鋼集團、復星高科、復星產(chǎn)投、復星工發(fā)獲分配的利潤分別為12億元、9億元、6億元、3億元。

　　換言之，復星方面共獲得18億元分紅金額，相應抵消了一部分交易金額�！氨敬喂�告的交易金額為135.8億元，加上18億元分紅，實際上本次交易總價為153.8億元，跟去年10月的公告數(shù)字基本相符。”有接近復星國際的相關(guān)人士向記者表示。

　　除此之外，作為完成前述股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議的相關(guān)先決條件之一，復星高科收購南鋼股份持有萬盛股份股權(quán)的相關(guān)事項安排也一并披露。據(jù)悉，復星高科擬通過現(xiàn)金支付的方式受讓南鋼股份持有的萬盛股份29.5645%股權(quán)，收購代價為26.5億元。交易完成后，萬盛股份控股股東將由南鋼股份變更為復星高科，實際控制人仍為郭廣昌。

　　“瘦身健體”持續(xù)推進

　　2022年以來，復星系持續(xù)退出多個非核心資產(chǎn)。除此次轉(zhuǎn)讓南京鋼聯(lián)股權(quán)外，2023年1月，復星系宣布轉(zhuǎn)讓其所持鋼企天津建龍等4家旗下公司股權(quán)，轉(zhuǎn)讓總價達67億元。

　　彼時公告顯示，復星工發(fā)擬向建龍重工出售天津建龍25.7033%股權(quán)、建龍控股26.6667%股權(quán)、北方建龍26.6667%股權(quán)。同時復星國際擬向Camdragon Investment出售簡舟控股26.6667%股權(quán)，合計交易對價為67億元。出售事項完成后，復星工發(fā)不再持有天津建龍、建龍控股及北方建龍的任何股權(quán)；復星國際不再持有簡舟控股的任何股權(quán)。

　　完成南京鋼聯(lián)和建龍系股權(quán)轉(zhuǎn)讓后，復星系將完全退出鋼鐵行業(yè)。復星國際在前述公告中稱，出售事項有利于把更多資源聚焦于重點發(fā)展戰(zhàn)略及重點項目。

　　復星管理層也曾多次表示，復星持續(xù)推動“瘦身健體”、聚焦主業(yè)戰(zhàn)略，未來將聚焦家庭消費賽道，以獲得更有價值的成長。市場分析人士表示，此次南京鋼聯(lián)股權(quán)交易順利推進，也顯示復星主業(yè)聚焦戰(zhàn)略獲得市場認可。