消費(fèi)金融和汽車金融業(yè)迎政策“禮包” 經(jīng)申請撥備覆蓋率可降至130%

　　中國銀保監(jiān)會辦公廳日前下發(fā)《關(guān)于促進(jìn)消費(fèi)金融公司和汽車金融公司增強(qiáng)可持續(xù)發(fā)展能力、提升金融服務(wù)質(zhì)效的通知》�！锻ㄖ�》提出，適度降低撥備監(jiān)管要求，拓寬市場化融資渠道，增加資本補(bǔ)充方式。多位業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，監(jiān)管政策“松綁”將給予機(jī)構(gòu)經(jīng)營更大的靈活性和包容度，有利于增加資金可得性，進(jìn)而拓展業(yè)務(wù)。

　　撥備要求松綁

　　《通知》提出，在做實(shí)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)分類、真實(shí)反映資產(chǎn)質(zhì)量，實(shí)現(xiàn)將逾期60天以上貸款全部納入不良以及資本充足率不低于最低監(jiān)管要求的前提下，消費(fèi)金融公司、汽車金融公司可以向?qū)俚劂y保監(jiān)局申請將撥備覆蓋率監(jiān)管要求降至不低于130%，汽車金融公司可以申請將貸款撥備率監(jiān)管要求降至不低于1.5%。

　　“在不良納入方式和撥備上，一緊一松形成對沖，同時(shí)強(qiáng)調(diào)加強(qiáng)不良貸款核銷�！绷阋佳芯吭涸洪L于百程認(rèn)為，將逾期60天以上的貸款全部納入不良，目的是以更審慎嚴(yán)格的標(biāo)準(zhǔn)來衡量資產(chǎn)質(zhì)量。同時(shí)，允許消費(fèi)金融公司撥備覆蓋率可以降至不低于130%，與不良口徑調(diào)整形成對沖，實(shí)際上并沒有放松風(fēng)險(xiǎn)防范要求。下調(diào)釋放的貸款損失準(zhǔn)備要優(yōu)先用于不良貸款核銷，提升資產(chǎn)質(zhì)量。

　　某持牌消費(fèi)金融公司負(fù)責(zé)人認(rèn)為，撥備覆蓋率要求降低將有效提高公司盈利水平，進(jìn)一步提升公司風(fēng)險(xiǎn)化解能力。鼓勵(lì)消費(fèi)金融公司在嚴(yán)格風(fēng)險(xiǎn)暴露的前提條件下，降低撥備水平，給予機(jī)構(gòu)經(jīng)營更大的靈活性和包容度。

　　融資渠道拓寬

　　《通知》指出，支持消費(fèi)金融公司、汽車金融公司通過銀行業(yè)信貸資產(chǎn)登記流轉(zhuǎn)中心開展正常信貸收益權(quán)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)；支持符合許可條件的消費(fèi)金融公司、汽車金融公司在銀行間市場發(fā)行二級資本債券。

　　據(jù)融360大數(shù)據(jù)研究院統(tǒng)計(jì)，目前全國開業(yè)的27家消費(fèi)金融公司中，只有10家具備ABS發(fā)行資質(zhì)，其中7家發(fā)行過ABS產(chǎn)品，但都是在銀行間債券市場以公募的方式發(fā)行。

　　融360大數(shù)據(jù)研究院分析師李萬賦表示，信貸資產(chǎn)證券化是消費(fèi)金融公司獲取資金的重要渠道之一，但準(zhǔn)入門檻嚴(yán)格。允許消費(fèi)金融公司在銀登中心開展信貸收益權(quán)轉(zhuǎn)讓，利好消費(fèi)金融公司盤活信貸存量，擴(kuò)充融資渠道，進(jìn)而拓展業(yè)務(wù)。

　　前述消費(fèi)金融公司負(fù)責(zé)人稱，允許在銀登中心開展信貸收益權(quán)轉(zhuǎn)讓，有利于消費(fèi)金融公司更好地利用存量資產(chǎn)增強(qiáng)自主融資能力，通過存量資產(chǎn)流轉(zhuǎn)提升流動(dòng)性水平，增加資金可得性，優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)。