公募“新年首播” 熱門板塊搶占話題高地
1月2日，在A股市場迎來2024年首個交易日之際，三十余家公募基金公司“齊上陣”，通過“新年首播”積極迎接2024年行情的開啟，其中多場直播均有十余萬的觀看次數(shù)。
圍繞黃金、海外等熱門配置方向，以及機器人、消費電子、新能源車等熱門板塊，多家基金公司紛紛派出基金經(jīng)理、資深研究員，通過回顧過往表現(xiàn)、展望未來機會，為廣大投資者的投資計劃指引方向。
平衡機會與風(fēng)險
1月2日，天弘基金、富國基金、華安基金、景順長城基金、信達澳亞基金、銀河基金、中歐基金、南方基金、萬家基金等三十余家基金公司在螞蟻財富理財直播平臺集體亮相，在2024年首個交易日帶來“新年首播”，從近期熱點入手，為投資者的新年投資建言獻策。
回顧2023年，沉寂多時的黃金板塊表現(xiàn)亮眼，特別在2023年末走勢強勁，金價屢屢創(chuàng)下新高。展望2024年，華安基金相關(guān)人士在直播間表示，金價有望迎來多重因素共振，形成上行周期。
一方面，2024年美聯(lián)儲有望進入降息周期，美債收益率走低，利好黃金價格；另一方面，在當前全球局勢相對比較不明朗的背景下，全球央行的購買需求可能持續(xù)高漲，同時全球地緣局勢等一系列不確定因素依舊存在，可能會加大各方對黃金的配置需求。但同時華安基金人士也提示，金價劇烈波動帶來的風(fēng)險需要密切關(guān)注。
海外市場方面，近年來越南市場的高速發(fā)展獲得了國內(nèi)投資者的廣泛關(guān)注。從內(nèi)部、外部兩方面分析，天弘基金研究員陳明昭既看到了2024年越南市場的相關(guān)機會，又關(guān)注到了潛在的風(fēng)險。
從外部來看，美聯(lián)儲的加息周期基本進入尾聲，對于越南股市確實是比較積極的因素，如果2024年美聯(lián)儲可以繼續(xù)維持相對偏“鴿”的態(tài)度，可能會給越南股市帶來機會；但如果美聯(lián)儲出現(xiàn)超預(yù)期的偏“鷹”態(tài)度，美債收益率再次上行，則會給越南股市再度造成壓力。并且，目前一些地緣沖突因素還沒有得到完全解決，作為相對較小的經(jīng)濟體，越南市場可能會受到一定影響。
從內(nèi)部來看，目前越南國內(nèi)利率水平已經(jīng)降到了較低的位置，越南經(jīng)濟有望在低基數(shù)之上取得較好的修復(fù)，從而給當?shù)厣鲜泄編磔^好的業(yè)績。此外，過去兩年越南股市出現(xiàn)過較大波動，由于該市場目前仍處于相對早期的發(fā)展階段，事件性風(fēng)險或者負面因素短期內(nèi)可能會給市場帶來波動，需予以關(guān)注。
聚焦熱門板塊
回顧2023年全年，人工智能（AI）、機器人、消費電子、新能源車等多個熱門板塊輪番上陣，屢屢演繹結(jié)構(gòu)性行情。部分基金公司以此為契機，圍繞投資者重點關(guān)注的板塊，在2024年伊始階段，進行有針對性的解答和分析。
聚焦機器人板塊，中歐基金的基金經(jīng)理宋巍巍在直播中談到了自己最為關(guān)注的兩個行業(yè)特質(zhì)。一是在機器人產(chǎn)品中尋找價值量足夠大的環(huán)節(jié)，目前機器人關(guān)節(jié)占整個機器人成本的50%，因此核心需要在機器人關(guān)節(jié)細分領(lǐng)域?qū)ふ耶a(chǎn)業(yè)鏈上的核心公司；二是在機器人關(guān)節(jié)廠商中尋找未來國產(chǎn)替代發(fā)展空間最大的細分領(lǐng)域。關(guān)節(jié)分為直線關(guān)節(jié)和旋轉(zhuǎn)關(guān)節(jié)，在直線關(guān)節(jié)涉及的絲杠子行業(yè)中，目前國內(nèi)廠商占比較小，不管是從價值量還是國產(chǎn)替代空間來看，該細分領(lǐng)域都存在較好的前景。
隨著2023年下半年智能手機新機型陸續(xù)推出，消費電子板塊迎來了相應(yīng)的復(fù)蘇。富國基金量化投資副總監(jiān)、基金經(jīng)理張圣賢在直播間提到，2023年四季度以來，衛(wèi)星互聯(lián)網(wǎng)已經(jīng)成為了新的行業(yè)趨勢，并且部分手機廠商已經(jīng)開始推出AI手機。
展望2024年的消費電子市場，張圣賢判斷，不管是從支付能力，還是產(chǎn)品新增功能帶來的需求，消費者的換機愿望或有較為明顯的提升。隨著今年創(chuàng)新品類不斷出現(xiàn)，從中期維度來看，消費電子芯片方向或存在配置空間。
臨近2023年末，新能源車板塊迎來了久違的反彈行情。南方基金的基金經(jīng)理龔濤在直播間分析，隨著產(chǎn)業(yè)格局逐步優(yōu)化，企業(yè)業(yè)績出現(xiàn)確定性向好趨勢，可能帶來新能源車企的新一波投資機會。
“但從當前來看，行業(yè)仍處于比較‘內(nèi)卷’、格局逐步清晰化的過程。一旦這個過程出現(xiàn)較為明朗的結(jié)果，隨著技術(shù)迭代、產(chǎn)品定位、科技屬性的不斷提升，后面可能出現(xiàn)一批更具全球競爭力的優(yōu)質(zhì)新能源車企。至少從業(yè)績端來看，會有進一步提速的可能�！饼彎A(yù)計。
